AiFin
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

345.30 ₺

Potansiyel Getiri

%68.69
0
Al
1
Cuma, 09 Ocak 2026
Güncel Fiyat 204,70 ₺
En Yüksek Tahmin
384,00 ₺
Ortalama Fiyat Tahmini
332,03 ₺
En Düşük Tahmin
296,00 ₺
Ortalama Getiri Potansiyeli
%62.20
Kurum Sayısı 13
8
1
3
1
Cuma, 09 Ocak 2026 00:00

Şeker Yatırım, PGSUS - Pegasus için hedef fiyatını 365,6 TL'den 345,3 TL'ye düşürdü, tavsiyesini 'AL' olarak korudu

Şirket için hedef pay fiyatı 365,60 TL’den 345,30 TL’ye sınırlı aşağı yönlü revize edilirken, AL tavsiyesi korunmaktadır; 7 Ocak 2026 kapanışına göre hedef fiyat %68 getiri potansiyeline işaret etmektedir. Pegasus, 2026 tahmini 6,0x F/K ve 4,97x FD/FAVÖK çarpanlarıyla işlem görmektedir. 2029 sonuna kadar filoya 43 adet A321NEO uçağın eklenmesi, 2028’den itibaren Boeing 737-10’ların devreye alınmasıyla filo büyüklüğünün 2025’te 127, 2026’da 135 uçağa ulaşması beklenmektedir. 2025 sonunda yolcu sayısının %13,9 artışla 42,7 milyon seviyesine yükselmesi, AKK’nin 2025’te %16,5, 2026’da %9,6 büyümesi ve doluluk oranlarının 2025’te %87,3 seviyesinde gerçekleşerek 2026’da da korunması öngörülmektedir. Yolcu başına yan gelirlerin 2025’te %4,5 artışla 29,5 avroya çıkması, RASK’ın 2025’te yıllık %7,2 düşüşle 4,34 euro cent seviyesine gerilemesi, 2026’da ise yüksek doluluk oranlarının etkisiyle benzer seviyelerde kalması beklenmektedir. Satış gelirlerinin 2025’te 3.358 milyon avro, 2026’da yan gelirlerin katkısıyla %11,4 artışla 3.742 milyon avroya ulaşacağı; yan gelirlerin toplam gelirler içindeki yüksek payının rekabetçi fiyatlamanın olumsuz etkisini sınırlayacağı değerlendirilmektedir. Toplam CASK’ın 2025’te %1,2 düşüşle 3,81 euro cent, yakıt hariç CASK’ın ise %4 artışla 2,66 euro cent seviyesine çıkması beklenirken, jet yakıt maliyetlerinin CASK üzerinde baskı oluşturmaya devam edebileceği öngörülmektedir. FAVÖK marjının 2025’te %25,3, 2026’da %26,8 seviyesine yükselmesi beklenmekte; Smartwings satın alımının uzun vadede EBITDA üretimi ve uçuş lisansları aracılığıyla operasyonel katkı sağlaması öngörülmektedir. Aşağı yönlü riskler arasında uçak teslimatlarındaki olası gecikmeler, küresel büyümede yavaşlama, jeopolitik riskler, ISG’de artan rekabet, jet yakıt fiyatlarındaki oynaklık ve euro/dolar paritesindeki volatilite yer almaktadır

Geçmiş Hedefler

PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

345.30 ₺

Potansiyel Getiri

%68.69
0
Al
1
Cuma, 09 Ocak 2026
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

365.60 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
1
Cuma, 09 Mayıs 2025
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

372.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
1
Çarşamba, 05 Mart 2025
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

361.20 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
1
Salı, 07 Ocak 2025
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

328.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
2
Salı, 12 Kasım 2024
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

302.00 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
1
Al
3
Salı, 13 Ağustos 2024
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

259.84 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
7
Salı, 05 Mart 2024
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

253.70 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
3
Salı, 16 Ocak 2024
PGSUS - PEGASUS HAVA TAŞIMACILIĞI A.Ş.

Son Fiyat

204.70 ₺

Hedef Fiyat

261.89 ₺

Potansiyel Getiri

%0.00
0
Al
0
Salı, 15 Ağustos 2023
Midas Reklam Mobil
Öne Çıkanlar Kurumlar Hisse Karşılaştır Piyasa İletişim
Giriş Yap Üye Ol
Google Play Apple Store