Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Şeker Yatırım, ISCTR - İş Bankası (C) için hedef fiyatını 26.25 TL hedef fiyat ile 'AL' tavsiyesini korudu.İş Bankası’nın 2026 yılında yüksek vadesiz mevduat oranı ve çeşitlendirilmiş faiz getirili aktif yapısı sayesinde öne çıkması beklenmektedir. Düşük takipteki kredi oranı, güçlü karşılık seviyesi, toparlanan net faiz marjı ve etkin maliyet yönetimi bankanın temel güçlü yönleri arasında yer alırken, son dönemde kârlılık açısından görece geri planda kalan bankanın 2026 yılında sektör ortalamasının üzerinde net kâr artışı kaydetmesi öngörülmektedir. Kademeli faiz indirim sürecinde, kısa vadeli ve vadesiz mevduat oranının yüksek olması fonlama maliyetlerindeki düşüşün net faiz marjına daha hızlı yansımasını sağlayacak olup, marj toparlanmasının 2026 yılında da sürmesi beklenmektedir. Kredi büyümesinin ortalama enflasyonun üzerinde gerçekleşeceği, ticari kredi ağırlıklı portföy yapısı ve geniş müşteri tabanının bu büyümeyi destekleyeceği, güçlü menkul kıymet portföyünün ise aktif genişlemeye katkı sunmaya devam edeceği değerlendirilmektedir. Düşük takipteki kredi oranı ve ihtiyatlı risk yönetimi yaklaşımı sayesinde aktif kalitesinin korunacağı, net kredi riski maliyetinin 2026 yıl sonunda 150–200 baz puan aralığında gerçekleşeceği tahmin edilmektedir. Net ücret ve komisyon gelirlerinde ılımlı bir artış öngörülürken, etkin maliyet yönetimi ile komisyon/gider rasyosunun yatay seyretmesi ve komisyon gelirlerinin kârlılığa olan desteğinin korunması beklenmektedir. Bu varsayımlar altında İş Bankası için 2025 yılında %39, 2026 yılında ise %110 net kâr büyümesi öngörülmekte olup, 26,25 TL hedef fiyat ile AL tavsiyesi korunmaktadır.
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri