Anadolu Yatırım, TCELL - Turkcell için hedef fiyatını 148,5 TL'den 165 TL'ye yükseltti, tavsiyesini ise 'AL' olarak korudu.
Turkcell, 2025’te gerçekleştirilen 5G ihalesinde en geniş frekans portföyüne ulaşarak Türkiye’de en yüksek 5G hızını sunabilecek teknik kapasiteye sahip olurken, ülkenin en yüksek abone sayısına sahip operatörü konumunu korumaktadır. Artan faturalı abone sayısı ve güçlü ARPU büyümesi gelir görünümünü desteklerken, Paycell tarafında POS ve mobil ödeme çözümleriyle sağlanan büyüme ve kullanıcı deneyimini geliştiren adımlar öne çıkmaktadır.
3Ç25’te FAVÖK marjının %46,8’e yükselmesi ve veri merkezi ile bulut gibi inovatif alanlardaki gelir artışı operasyonel kârlılığı güçlendirmektedir. Bu çerçevede TCELL için 12 aylık hedef fiyat 165 TL’ye yükseltilmiş ve “AL” tavsiyesi korunmuştur; başlıca riskler kur oynaklığı, maliyet artışları ve jeopolitik belirsizliklerdir.
Turkcell, 2025’te gerçekleştirilen 5G ihalesinde en geniş frekans portföyüne ulaşarak Türkiye’de en yüksek 5G hızını sunabilecek teknik kapasiteye sahip olurken, ülkenin en yüksek abone sayısına sahip operatörü konumunu korumaktadır. Artan faturalı abone sayısı ve güçlü ARPU büyümesi gelir görünümünü desteklerken, Paycell tarafında POS ve mobil ödeme çözümleriyle sağlanan büyüme ve kullanıcı deneyimini geliştiren adımlar öne çıkmaktadır.
3Ç25’te FAVÖK marjının %46,8’e yükselmesi ve veri merkezi ile bulut gibi inovatif alanlardaki gelir artışı operasyonel kârlılığı güçlendirmektedir. Bu çerçevede TCELL için 12 aylık hedef fiyat 165 TL’ye yükseltilmiş ve “AL” tavsiyesi korunmuştur; başlıca riskler kur oynaklığı, maliyet artışları ve jeopolitik belirsizliklerdir.
