Gedik Yatırım, AYGAZ için hedef fiyatını 205.94 TL'den 240.50 TL'ye revize ederken tavsiyesini ise 'Endekse Paralel Getiri' olarak korudu.
Gedik Yatırım
Hedef: 240.50 ₺
Potansiyel: %0.00
Aygaz, 2025 yılının üçüncü çeyreğinde 1,7 milyar TL net kâr açıklayarak hem kurum (1,6 milyar TL) hem de piyasa beklentilerinin (1,5 milyar TL) hafif üzerinde sonuç paylaştı. Beklentilerin aşılmasında, dolaylı iştiraki Tüpraş’ın güçlü kârının katkısı etkili oldu. FAVÖK 1,0 milyar TL ile beklentilerin %3 üzerinde gerçekleşti. Net nakit pozisyonunda iyileşme gözlenirken, sonuçlar “sınırlı pozitif” olarak değerlendirildi. Finansal sonuçlara göre: Net satışlar yıllık %20,8 düşüşle 21,23 milyar TL, 9A25 net satışlar %16,2 azalışla 64,77 milyar TL, FAVÖK yıllık %9,4 düşüşle 1,0 milyar TL, 9A25 FAVÖK %49,7 artışla 2,28 milyar TL, FAVÖK marjı %4,7 (+60 bp), Net kâr yıllık %21,9 artışla 1,70 milyar TL, 9A25 net kâr %56 artışla 2,75 milyar TL oldu. Ekim ayında LPG fiyatlarının hafif yükselmesi, 4Ç25’te stok kazançlarını destekleyebilir. Şirketin 4Ç25 ve 2026 yılına dair görünümü telekonferansta paylaşılacak. Sonuç olarak, beklentileri hafif aşan faaliyet performansı ve güçlü iştirak katkısı nedeniyle finansallar sınırlı pozitif değerlendiriliyor. Hisse, 2025 tahminlerine göre 11x F/K çarpanıyla işlem görmekte olup, “Endekse Paralel Getiri” tavsiyesi korunuyor.
Hoşgeldiniz
Sermaye piyasalarında yapacağınız işlemler sonucunda kar elde edebileceğiniz gibi zarar riskiniz de bulunmaktadır.
Bu nedenle, işlem yapmaya karar vermeden önce, piyasada karşılaşabileceğiniz riskleri anlamanız, mali durumunuzu ve kısıtlarınızı dikkate alarak karar vermeniz gerekmektedir.
"Bu internet sitesindeki tüm sayfalarda veya bağlı sosyal medya hesaplarında yer alan ücretsiz temel/teknik analiz sonucu ortaya çıkan hedef fiyatlar, açıklamalar kesinlikle yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, SPK tarafından yetkilendirilmiş kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye Özel sunulmaktadır. Bu alanda yetkilendirilmiş kurumlar www.spk.gov.tr adresinde bulunabilir.
Ayrıca üye olan herkes "Kişisel Verilerin Korunması Kanunu" beyanımızı okumuş ve kabul etmiştir. Açılacak herhangi hukiki bir dava neticesinde platformumuz yetkili merciler ile gerekli uzlaşmayı sağlayacaktır, lakin zorunlu şartlar ve resmi kurumlar dışında hiç bir yerde Kişisel Verilerinizin paylaşılmayacağını da beyan ederiz.
İlgili grup/internet sitesi/kanal hesabı bir yatırım kuruluşu değildir. Burada gördükleriniz herhangi bir varlık için alım/satım yönlendirici nitelikte tavsiye veya yorum niteliğinde paylaşımlar değildir, sadece yatırımcıların kendisini geliştirmesi, ve bu piyasada bilinçli yatırımcıların çoğalması maksadıyla bazı banka ve aracı kurumların raporlarını ve hedef fiyatlarını paylaşmaktadır.
Finansal okuryazarlığa katkı sunmak, neye/neden yatırım yapıldığını tam manasıyla okuyabilmek için işin profesyonellerinin bakış açılarını, değerleme modellerini ve bir şirketi değerlerken dikkate aldıkları kriterleri göz önünde bulundurabilirsiniz, lakin yalnızca bu raporlar veya analizlere güvenerek yatırım yapmak sizi maddi kayıplara uğratabilir.. Bu bilgiler/paylaşımlar kurum&banka raporları olmakla birlikte Hedef Fiyat Platformu kesinlikle alım/satım için bir tavsiye veya yorum yapmamaktadır ve yine kesinlikle tavsiye niteliği taşımamaktadır."
