Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
CIMSA: Mannok satın alımı 2025 büyüme görünümünü destekleyecek CIMSA, güçlü kazanç ivmesi sayesinde son 6 aylık dönemde güçlü getiri sağladı. Şirketin çeşitlendirilmiş gelirleri, deprem bölgesinde devam eden yeniden yapılanma, Mannok satın alımı sonrası potansiyel sinerjiler, yüksek yenilenebilir enerji kullanımı yatırım temasını desteklemeye devam etmektedir. Şirketin 14,2 MW güneş enerjisi kurulu gücü ve 5,5 MW WHR kapasitesine sahip Eskişehir fabrikasında yenilenebilir enerji ve WHR yatırımı bulunuyor. Alternatif yakıt kullanım oranı 2020’de %7 iken 2023’te %29’a yükseldi ve 2030’a kadar %40’a yükselmesi bekleniyor. Türkiye’de sektör ortalamasının yalnızca %12 olduğunu not ediyoruz. Şirket ayrıca 1Y26’da 32 milyon avro tutarında yatırımla CAC kapasitesini artıracak. Şirketin SOA FAVÖK’ü 2023’te 142 milyon dolara kıyasla 155 milyon dolardır. Satın alınan şirket 3Ç’24 SOA paylaşılan verilerine göre 258 milyon avro gelir ve 57 milyon avro FAVÖK rakamlarına sahiptir. CIMSA için hedef fiyatımızı 65,0 TL’ye revize ediyor ve son dönemdeki güçlü hisse performansının ardından Endekse Paralel Getiri tavsiyemizi koruyoruz.
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri
Son Fiyat
Hedef Fiyat
Potansiyel Getiri