Ziraat Yatırım Yapı Kredi Bankası için hedef fiyatını 42.50 TL, tavsiyesini ise 'AL' olarak korudu.

YKBNK - YAPI VE KREDİ BANKASI A.Ş.

Son Fiyat

22.62 ₺

Hedef Fiyat

42.50 ₺

Potansiyel Getiri

%87.89

Salı, 29 Nisan 2025

Güncel Fiyat 22,62 ₺

En Yüksek Tahmin

49,47 ₺

Ortalama Fiyat Tahmini

39,33 ₺

En Düşük Tahmin

26,40 ₺

Ortalama Getiri Potansiyeli

%73.86

Kurum Sayısı 17

Al 9

Tut 1

End. Paralel Get. 2

Endeks Üstü Get. 3

Tavsiye Yok 2

Salı, 29 Nisan 2025 00:00

Yapı Kredi Bankası’nın 1Ç2025 net dönem karı, çeyreklik bazda %73 artarak 11.418 milyon TL’ye yükselmiştir. Yıllık bazda kar artışı ise %11 olarak gerçekleşmiştir. Piyasa beklentisi 9.297 milyon TL, bizim beklentimiz ise 9.426 milyon TL seviyesindeydi. Beklentimizin üzerinde gelen diğer faaliyet gelirleri, tahminimizdeki sapmada önemli rol oynamıştır. TÜFE endeksli tahvillerin değerlemesinde kullanılan varsayılan enflasyon oranının %48,6’dan %30’a çekilmesi sonucunda bu kalemden elde edilen gelir 5,1 milyar TL azalmıştır. Buna rağmen, TL kredi-mevduat makasındaki genişleme sayesinde net faiz gelirleri çeyreklik bazda %18 artarak 26,2 milyar TL’ye ulaşmıştır. Net ücret ve komisyon gelirleri, özellikle ödeme sistemlerindeki güçlü performansın etkisiyle %11 artarak 22,8 milyar TL’ye yükselmiştir. Ticari zarar, artan swap maliyetlerine rağmen etkin hazine yönetimi sayesinde 3,7 milyar TL azalarak 6,9 milyar TL seviyesine gerilemiştir. Diğer faaliyet gelirleri ise %46 oranında artışla 7,8 milyar TL’ye çıkmıştır. Buna karşılık, karşılık giderleri %59 artarak 14,8 milyar TL’ye yükselmiş; operasyonel giderler ise %8 oranında artışla 25,1 milyar TL seviyesinde gerçekleşmiştir.